【按】本文译自一篇ipwatchdog的旧文（Jack Lu，LES 2021 Royalty Survey Reports: Licensing Market Update, a Look Back, and an LES Royalty Valuation Method in the Making，October 3, 2022）。LES是会员制，先可获取的最新全球许可费率报告为2021年版。该组织的调研成果值得琢磨，故推荐之！

2022年9月26日，国际许可贸易工作者协会（简称LES）美国和加拿大分会发布了《2021 年许可贸易工作者协会高科技领域许可使用费和交易条款调查报告》。2022年 5 月，发布了《2021 年全球生命科学许可使用费和交易条款调查结果》。LES在COVID-19大流行期间为准备和启动调查、分析数据、展示结果和撰写报告所付出的巨大努力达到了顶峰。

LES 版税调查报告不仅提供了过去几年许可市场的最新情况，还探讨了 2000 年代以来的市场演变动态。报告按技术领域和知识产权类型等不同类别提供了基准版税数据，是授权专业人士的宝贵参考资料。《2021 年高科技调查报告》也是知识产权行业唯一量化并公布专利使用费溢价或折扣（如独占溢价和高级阶段技术溢价）的数据来源。通过识别和量化独占性、技术开发阶段和知识产权类型等关键许可参数的价值贡献，LES 团队旨在开发一种类似于商业估值中的累加法（build-up method）的专利使用费确定方法。例如，特许权使用费溢价数据可帮助许可专业人员在将非独占许可转换为独占许可时确定许可使用费率，或根据早期技术与高级技术的不同调整许可使用费率。

LES许可费率和交易条款调查： 背景介绍

LES美国和加拿大的标志性许可费率调查计划包括三项旗舰调查：高科技、生命科学和物理科学（前身为化学、能源、环境和材料/CEEM）。LES 生命科学部门于 2008 年启动了首次 LES 生命科学调查，成为该调查计划的先驱，此后共进行了六次调查。生命科学调查数据库包含 2005 年至 2021 年的调查数据。

首次高科技许可费率调查于 2011 年进行，涵盖 2008 年至 2011 年这一时期。此后，又分别于 2014 年、2017 年和 2021 年进行了三次调查。加上 2021 年的调查结果，LES 高科技许可使用费调查拥有了从 2008 年到 2021 年，这14 年的数据。

根据过去几年的日程安排，生命科学调查应每两年进行一次，每次间隔一年；高科技调查应每三年进行一次，每次间隔两年。这两项调查原定于 2020 年进行，但因大流行病而推迟一年至 2021 年。

第三个旗舰调查是物理科学调查，当时称为 CEEM 调查，于 2010 年首次启动。LES 决定在 2022 年重新启动这项调查。该调查目前正在进行中，预计将于 11 月结束。

多年来，LES 美国和加拿大分会一直与其上级组织 LES 国际（LESI）合作，通过该组织与世界各地的国家分会联系。然而，2021 年的调查标志着美国和加拿大 LES 与 LESI 及其他国家协会在准备和开展调查方面的首次协调努力。因此，近三分之一的高科技调查答复和四分之一的生命科学调查答复来自国际学会。

LES 美国和加拿大分会理解被调查者对保密性的担忧，并从一开始就采取了多种措施来解决这些问题。自 2000 年代以来，LES 一直使用第三方咨询公司 Vault Consulting 管理和执行调查，包括分发问卷和收集三次调查的结果。LES 团队无法获知提交者的身份。Vault提供的所有数据均不含机密数据，也不能以任何方式与任何受访者联系起来。

收到 Vault 咨询公司提供的数据后，生命科学调查的志愿分析师团队将处理数据、进行分析、展示结果并撰写报告。传统上，生命科学调查分析小组以 Power Point 演示文稿的形式展示调查结果，其 2021 年调查演示文稿共包括 160 张幻灯片。相比之下，高科技调查分析小组选择撰写报告。2021 年高科技调查报告共 54 页，17,000 字，48 个图表。作为会员福利包的一项重要内容，LES 免费向会员提供历年来三次旗舰调查的所有报告。

在 2022 年 10 月 16 日至 19 日于旧金山举行的 LES 2022 年年会上，生命科学调查和高科技调查的分析团队将详细介绍调查结果，并演示如何利用调查结果协助许可谈判和确定专利使用费率。

2021 年许可费调查的主要见解和主要结论

生命科学许可费调查于 2021 年 6 月启动，并于 2021 年 11 月结束。调查问卷发送给了生命科学领域的 4,164 名 LES 美国和加拿大会员以及 LESI 国际会员。共收集到 116 项交易的完整信息。

高科技许可费调查于 2021 年 7 月 14 日启动，并于 2021 年 11 月 30 日结束。向全球 12,000 多名受访者发放了调查问卷。调查对象共提交了 58 份调查问卷，另有 103 项许可交易是由某些选择不使用调查问卷的匿名实体提交的。

以下各节总结了 2021 年调查的主要见解，并说明了如何利用这些见解来应对许可谈判和使用费确定方面的挑战。

1. 最新情况：过去几年许可市场发生的变化

上述《生命科学调查》和《高科技调查》的分析团队按不同类别对财务和非财务条款进行了描述性统计，这些类别包括各方的组织类型和规模（被许可方与许可方）、达成交易的主要原因或达成交易的理由、被许可产品的最高销售额、技术类型、使用领域、被许可的知识产权类型、技术开发阶段和独占性等。对于需要参考数据的知识产权专业人士来说，《报告》中关于专利使用费和一次性付款的描述性统计数据将提供非常有用的分类基准数据。

例如，在生命科学调查提交的所有交易中，62%处于临床前开发阶段；在高科技调查中，67%的交易处于研发、专利申请（发明公开）和原型阶段。2021 年高科技调查报告的专利使用费平均费率和中位数分别为 4.82% 和 4.75%。根据 2021 年生命科学调查，最早阶段产品的平均统一专利使用费率约为 5%。

比较 2021 年生命科学调查和高科技调查还可以发现一些非常有趣的对比。如下表 1 所示，在生命科学调查中，84% 的交易为独家交易（exclusive deals），而在 2021 年高科技调查中，独家交易仅占 43%。此外，在采用百分比许可费率的交易中，高科技调查中 79% 的交易采用统一费率（flat rates），21% 的交易采用分级费率（tiered rates）。相比之下，在生命科学调查的交易中，统一费率和分级费率基本上各占一半。此外，生命科学调查报告中的交易方似乎往往比高科技调查报告中的交易方规模更大，而且高科技调查报告中大多数被许可产品的最高年销售额要比生命科学调查报告中的小得多。

2. 回眸：2000 年代以来许可市场的历史回顾

《2021 年生命科学与高科技特许权使用费调查报告》还回顾了 2000 年代以来许可市场的发展历程。例如，根据 2009 年以来的六次生命科学调查数据，所有治疗领域临床前交易的平均许可费率为 4.6%。

图 1 是《2021 年生命科学调查报告》第 60 张幻灯片的改编版，提供了过去六次生命科学调查中临床前交易专利使用费率分布的更多细节。图中显示，2021 年调查中专利使用费率低于 3% 的交易占比较大，而之前的调查则收集了更多专利使用费率更高的交易。尽管如此，根据《2021 年生命科学调查报告》，2021 年调查中临床前交易的许可费率总体分布与之前的调查相似。

如图 2 所示，《2021 年高科技特许权使用费调查报告》计算了四次调查的平均许可使用费和中位数。图表显示，四次调查的平均许可使用费率有所波动，但自 2011 年调查以来总体呈下降趋势。相比之下，许可使用费中位数相对稳定，尽管在 2021 年调查中有所下降，但仍保持在 5%的水平。如图 3 所示，《2021 年高科技专利使用费调查报告》还列出了 2008 年以来每年的年平均使用费和中位数使用费，从而提供了使用费变化所反映的许可市场动态的更多细节。

年平均费率的波动以及图 3 中费率的总体下降趋势，可能反映了自 2011 年颁布《美国发明法案》（AIA）以来许可市场的结构性变化，该法案于 2012 年底引入了当事人之间复审（IPR）程序，《2017 年高科技调查报告》对此进行了详细介绍。此后，美国最高法院作出了一系列裁决，包括梅奥诉普罗米修斯（Mayo v. Prometheus）案（2012 年）、Alice诉 CLS 银行案（2014 年）、TC Heartland 诉卡夫食品集团品牌公司（TC Heartland v. Kraft Foods Group Brands）案（2017 年）和美国石油公司诉格林能源公司（Oil States v. Greene’s Energy ）案（2018 年）等，进一步加剧了 AIA 和 IPR 的影响。图 3 中的波峰和波谷生动地说明了许可市场是如何对这些重大事件的影响做出反应和定价的。

《2021年高科技调查报告》中的计量经济学分析进一步证明了这些事件对估值的影响。在《美国发明法案》/ 复审（IPR）程序颁布后，尤其是Alice案判决之后，专利使用费率和一次性付款的下降在统计学上具有显著意义，这反映出许可市场中的各方一直在根据其对这些事件对许可谈判影响的评估调整其风险收益预期。虽然专利使用费的下降减少了专利许可人的许可收入，但却为被许可人节省了专利使用费成本。回归分析还表明，市场因素的大部分影响可能是通过改变许可实践产生的，这反过来又改变了独占性和技术发展阶段等主要许可参数的价值贡献。

3. 应用许可使用费调查的启示来协助许可谈判和确定许可使用费率： 聚焦LES的累加法

《2021 年 LES 版税调查报告》除了提供最新的许可市场现状和 2000 年代以来市场演变的历史回顾之外，还基于数据所揭示的深刻见解，为许可谈判和许可费厘定提供了一些宝贵的解决方案和方法。

例如，创新经济学认为，与处于早期阶段的同类技术相比，处于晚期阶段的技术具有更低的技术风险和更少的市场不确定性，因此应在许可市场上获得溢价。2021 年 LES 生命科学调查报告》提供了支持这一理论的直接经验证据。

图 4 是根据《2021 年 LES 生命科学调查报告》第 58 张幻灯片中披露的数据绘制的，它显示了已达到概念验证（POC）阶段的技术交易与未达到概念验证阶段的技术交易的平均专利使用费率对比。当技术开发阶段是决定价值的关键因素之一时，图 4 所示的 POC 后费率与 POC 前费率的乘数为许可专业人员提供了非常有用的定价指南，帮助他们就合理的许可费率进行谈判。

《2021 LES 高科技报告》也有一个类似的图表，但所依据的技术开发阶段分类不同，包括研发、专利申请（即发明公开）、原型、完全开发和投产。报告显示，处于技术发展周期高级阶段的技术，即处于完全开发阶段或投产阶段的技术，其专利使用费要比处于早期阶段的技术高得多。

有鉴于此，《2021 年高科技调查报告》使用计量经济学模型来确定和量化许可交易关键参数的价值贡献，并以专利使用费溢价或折扣来衡量。例如，根据许可使用费样本分析，按技术类型划分，航空航天、软件、医疗和保健领域的技术具有显著的许可使用费溢价。排他性许可、处于高级阶段的技术交易以及涉及专有技术、图纸和设计的交易也是如此。

计量经济学分析的重要优势之一是，它能够在控制所有其他重要许可参数和市场因素的估值影响之后，确定并量化许可使用费的溢价或折价。换句话说，计量经济学分析得出的溢价或折价代表了相应市场因素或许可参数在分离和去除所有其他重要复合因素的估值影响后的纯估值或净估值贡献。

下面的图 5 说明了《LES 高科技许可使用费调查报告》如何应用计量经济学分析得出的先进技术溢价来确定许可使用费。从根本上说，从早期技术许可使用费率开始，只需在早期技术使用费率的基础上加上高级阶段溢价，就可以得出高级阶段技术许可使用费率。同样，在将非独占许可证转换为独占许可证时，也可以使用独占性溢价来确定专利使用费率；反之亦然。

在 LES 美国和加拿大 2022 年年会期间，LES 高科技许可费调查分析团队将通过一个案例研究，说明如何应用调查报告中量化的排他性溢价和先进阶段溢价，调整采用先进阶段技术的非独占许可的许可费率，以确定采用早期技术的独占许可的许可费率。

LES 特许权使用费调查的最终目标是开发一种许可使用费估值方法，该方法类似于商业估值中的累加法。其假设是，许可协议的每个参数（如独占性、技术开发阶段、知识产权类型和许可人组织类型等）对许可使用费的确定都有自己的价值贡献，协议中规定的许可使用费反映了每个参数的价值贡献。

换言之，在时间维度下，虽然专利技术的创造性会逐渐递减，但对于处于退出市场的中晚期技术而言，其成熟度和稳定性会导致其许可使用费率的提升。这部分提升的溢价，由该技术的独占性、技术开发阶段、知识产权类型和许可人组织类型等因素决定。（文终）